滬深300股指期貨的合約價值，即以當時滬深300股指期貨合約報價點位乘以合約乘數。 合約乘數是指每個指數點對應的人民幣會額。滬深300股指期貨設計的合約乘數為300元／點。 假設某一滬深300股指期貨合約價格為3600點，那麼1手該滬深300股指期貨合約的價值為：3600點×300元/點=1080000元。 滬深300股指期貨的合約價值是大是小，我們比較一下周邊市場其他股指瑚貨合約的大小就一目瞭然。 以2009年12月l日收盤為例，美國S&P500股指期貨的合約價值為250×1109=277250美元，約合l893000元人民幣： 香港恒生指數期貨的合約價值為50×22113=1105650港元。 而該日滬深300指效收盤3561點，期貨合約價值為300×3561=1068300元人民幣。
瞭解合約價值是設計股指期貨套期保值方案的一項重要工作，也是一般投資者進行風險管理時必須關註的要素之一。 「拾荒網|10Huang.CN」收集